Optymistyczne prognozy Snowflake dotyczące AI przekładają się na szersze ożywienie w sektorze oprogramowania. Wraz z firmą rosną notowania wielu spółek z branży, a Jim Cramer wskazuje, że wzrosty mogą jeszcze potrwać.
To kolejny przykład w tym sezonie wyników, gdy wydatki związane z AI wielokrotnie przynosiły korzyści akcjonariuszom — choć niektórzy inwestorzy zastanawiają się, jak długo wysoko wyceniane spółki z sektora oprogramowania mogą jeszcze zyskiwać.
AI napędza spółkę z branży oprogramowania
W czwartek akcje Snowflake podskoczyły o 23% po tym, jak platforma danych w chmurze podniosła prognozę przychodów z produktów na rok fiskalny 2027 do 6,07 mld dolarów z 5,84 mld dolarów. Jednocześnie przychody z produktów w drugim kwartale wzrosły o 37% rok do roku.
Dyrektor generalny Sridhar Ramaswamy powiedział, że narzędzia sztucznej inteligencji (AI) napędzają obecnie wzrost w całej podstawowej platformie Snowflake, a nie tylko w samodzielnych produktach AI. Określił to jako narastający „efekt koła zamachowego” dla firmy.
Akcje osiągnęły najwyższy poziom od grudnia 2021 r., a kapitalizacja rynkowa spółki wzrosła w tym ruchu o około 25 mld dolarów. Od początku roku kurs zyskał już 39% — ponad trzykrotnie więcej niż indeks S&P 500, który w tym samym okresie wzrósł o 12%.
Akcje spółek z sektora oprogramowania rosną razem
Wzrosty objęły też inne spółki z branży. Akcje ServiceNow, Salesforce (po rekordowej passie wyników), Atlassian, Adobe i Intuit zyskały od 3,5% do 6%, a fundusz ETF iShares Expanded Tech-Software Sector wzrósł o 3%.
Analitycy Morgan Stanley stwierdzili, że powtarzający się w ostatnich kwartałach wzrost tempa rozwoju pokazuje, iż AI znacząco zwiększa wykorzystanie własnej platformy Snowflake, wykraczając poza jej dedykowane narzędzia AI.
Według danych zebranych przez LSEG co najmniej 34 domy maklerskie podniosły ceny docelowe po publikacji wyników. Wells Fargo wyznaczył najwyższą na Wall Street cenę docelową — 525 USD. Akcje Snowflake są obecnie wyceniane na blisko 15-krotność prognozowanych przychodów, znacznie powyżej 7,4-krotności dla ETF-u sektora oprogramowania. Z kolei wskaźnik cena/zysk oparty na prognozowanych zyskach wynosi 121,8, znacznie więcej niż 72,7 w przypadku Datadog i 52,1 dla MongoDB.
Jim Cramer z CNBC skomentował wyniki, zwracając uwagę na ogromny potencjał wzrostu kursu akcji i nazywając Snowflake najprostszym sposobem, w jaki ostrożne przedsiębiorstwa mogą korzystać z mocy obliczeniowej AI na żądanie.
Snowflake pozostaje więc najlepszym rozwiązaniem dla niezdecydowanych, którzy chcą uzyskać dostęp do mocy obliczeniowej, ale Broadcom zapowiada eksplozję biznesu. Akcje Snowflake mocno wzrosną…
— Cramer
Ta reakcja wpisuje się w schemat widoczny także w innych przypadkach w tym sezonie wyników, między innymi w przełomowym wzroście napędzanym przez AI w przypadku Salesforce oraz odbiciu akcji spółek z sektora oprogramowania po miesiącach obaw, że AI je zastąpi.
To, czy ta dynamika się utrzyma, może zależeć od tego, jak szybko Snowflake i jej konkurenci przełożą rosnący popyt na AI na trwałe marże, a nie tylko wzrost przychodów.
Źródło: BeInCrypto
