Hedge fund Petera Thiela ujawnił skoncentrowane zakłady na potrzebach energetycznych AI w swoim najnowszym zgłoszeniu do SEC. Thiel Macro LLC zgłosił osiem aktywów o wartości 418,7 miliona dolarów, z Amazonem (AMZN) jako jedyną pozycją technologiczną funduszu.
13F funduszu to kwartalne ujawnienie, które inwestorzy instytucjonalni składają do SEC. Zgłoszenie wykazało zerowe aktywa w dwóch poprzednich kwartałach. Ten powrót oznacza zwrot w kierunku produkcji energii, zasobu, który wielu teraz postrzega jako prawdziwe wąskie gardło AI.
13F ujawnia portfel skoncentrowany na energii
Thiel współzałożył PayPal i Palantir Technologies oraz był wczesnym inwestorem w Facebooka. Teraz prowadzi Thiel Macro LLC, fundusz stojący za tym zgłoszeniem. Amazon stanowi 28,2% portfela. Fundusz kupił udział o wartości 118 milionów dolarów w drugim kwartale.
Amazon również zwiększył swój plan wydatków kapitałowych na 2026 rok do 220 miliardów dolarów, głównie na infrastrukturę chmurową i AI. Każda inna pozycja w portfelu dotyczy produkcji lub dystrybucji energii.
Vista Energy (VIST), argentyński producent łupków, zajmuje drugie miejsce z 18,1%, wartym 75,9 miliona dolarów. Thiel przeniósł się w tym roku do Buenos Aires, co jest zgodne z argentyńskim zakładem. BeInCrypto wcześniej relacjonował udział Thiela w Vista Energy, jego największą pozycję poza Big Tech.
Vistra (VST), producent energii jądrowej, zajmuje 14,1%. Fundusz odbudował tę pozycję o wartości 59,1 miliona dolarów w tym kwartale. Cztery regulowane przedsiębiorstwa użyteczności publicznej dopełniają środek portfela. American Electric Power (AEP), DTE Energy (DTE), FirstEnergy (FE) i CMS Energy (CMS) posiadają po dziewięć do dziesięciu procent.
Deweloper energii jądrowej X-Energy (XE) dopełnia portfel, zajmując mniej niż jeden procent. AEP i FirstEnergy obie wskazują na wzrost centrów danych napędzany przez AI w swoich własnych dokumentach regulacyjnych.
Następny wielki zakład na AI?
Razem sześć nie-amazonowych aktywów pochłania prawie 72% aktywów funduszu. Przedsiębiorstwa użyteczności publicznej w innych miejscach również stają w obliczu podobnej presji, ponieważ zapotrzebowanie na energię dla centrów danych obciąża regionalne sieci w całym kraju.
Dokument obejmuje pozycje do 30 czerwca, a Thiel Macro złożył go 14 sierpnia. Obecne aktywa funduszu mogą już różnić się od tego obrazu. Niemniej jednak alokacja sugeruje, że Thiel stawia na energię elektryczną, a nie na chipy, aby zdefiniować następną rzadkość AI.
Źródło: BeInCrypto
