Jak zerowe opłaty i AI zmieniają handel kryptowalutami

Dwudziestu traderów zebrało się w sierpniu na Bali, by wziąć udział w finale Alpha Arena S03, rywalizując na żywo w symulowanym środowisku tradingowym o udział w puli 100 000 dolarów.

Zawody, wspierane przez MEXC Ventures i zorganizowane podczas CoinFest Asia, wygrał Arumando z Japonii. Drugie miejsce zajął Murasaki Trades z Filipin, a trzecie Coin6097 z Korei Południowej. 

Zdaniem prezesa MEXC, Vugara Usiego, zawody pokazały, że trader może wejść na rynek z niewielką kwotą, zawrzeć udaną transakcję i niemal z dnia na dzień się wzbogacić – idea ta od dawna stanowi jeden z fundamentów atrakcyjności kryptowalut.

Trading bez upiększeń

Podczas Alpha Arena Usi zwrócił uwagę na różnicę między obserwowaniem traderów przez całą sesję a śledzeniem ich w mediach społecznościowych, gdzie udane transakcje mogą przyciągać znacznie więcej uwagi niż straty, niepewność i decyzje podejmowane pod wpływem emocji.

Podczas zawodów na Bali traderów można było obserwować na każdym etapie. Organizatorzy mierzyli nawet tętno uczestników, dzięki czemu widzowie mogli zobaczyć, jak reagują na zmiany na rynku i czy trzymają się pierwotnej strategii, czy podejmują decyzje pod presją.

„Widać, jakie decyzje podejmują. Czy wpadają w panikę? Czy kupują albo sprzedają w panice? Czy potrafią zaufać intuicji, czy raczej kierują się rozsądkiem?” – powiedział Usi.

To między innymi dlatego uważa, że handel ma wyjątkowo niski próg wejścia w porównaniu z wieloma zawodami. Można samodzielnie zgłębiać rynki, wypracować własną metodologię i potencjalnie konkurować z traderami mającymi formalne wykształcenie finansowe oraz dostęp do znacznie droższych technologii.

Dla giełd, które chcą przyciągnąć kolejne pokolenie użytkowników, zmienia to również zakres ich działań. Traderzy oczekują nie tylko dostępu do rynków, lecz także informacji, narzędzi analitycznych i produktów pomagających zrozumieć sytuację po rozpoczęciu handlu.

O handlu bez opłat

Konkurencja zaostrzyła się szczególnie, gdy największe giełdy zaczęły rywalizować o koszty handlu.

MEXC uczyniła handel bez opłat istotnym elementem swojej strategii. Obecna oferta obejmuje zerowe opłaty maker i taker na rynkach spot oraz wybrane produkty futures, choć warunki kwalifikacji i opłaty różnią się w zależności od produktu i kampanii. Giełda poinformowała, że w 2025 roku jej inicjatywy handlu bez opłat pozwoliły 3,44 mln użytkowników zaoszczędzić około 1,1 mld USDT.

Usi argumentuje, że obniżenie ceny do zera zmusza giełdy do konkurowania w innych obszarach.

„Gdy cena wynosi zero, użytkownik nie wybiera cię wyłącznie ze względu na cenę” — powiedział. „Właśnie wtedy zaczyna się prawdziwa konkurencja”.

Jak argumentuje, gdy giełda nie może już skutecznie konkurować z inną platformą niższymi opłatami, większego znaczenia nabierają jakość produktu, szybkość działania, dostępne rynki, narzędzia handlowe i inne korzyści dla użytkowników.

Oczywiście, jak wynika z danych opublikowanych przez MEXC, firma oferuje obecnie ekspozycję na akcje w kilku formatach, w tym ponad 300 kontraktów futures na akcje i indeksy, ponad 200 tokenizowanych akcji oraz ponad 7000 globalnych akcji i ETF-ów za pośrednictwem RealStocks.

To część długoterminowego planu Usi’ego, by wyjść poza konwencjonalną definicję giełdy kryptowalut.

AI może zapewnić inwestorom detalicznym narzędzia na poziomie instytucjonalnym

Sztuczna inteligencja zajmowała ważne miejsce w rozmowie z Usim.

Jego doświadczenie w tradycyjnych finansach wpływa na to, jak postrzega technologie tradingowe. Firmy profesjonalne od dawna płacą duże sumy za produkty takie jak Bloomberg Terminal, ponieważ dostęp do danych, narzędzi komunikacyjnych i analiz może znacząco usprawnić przetwarzanie informacji przez traderów.

Inwestorzy detaliczni są oczywiście w gorszej sytuacji.

Usi uważa, że AI stwarza szansę na zmniejszenie tej przepaści, udostępniając indywidualnym traderom po znacznie niższych kosztach funkcje, które wcześniej wymagały specjalistycznego oprogramowania.

Powiedział, że w swoim tradingu korzysta z asystenta AI do analizowania arkuszy zleceń i ustalania, gdzie koncentruje się kapitał — czego człowiekowi trudno byłoby nieustannie dokonywać na podstawie dużych ilości danych rynkowych.

„Możliwości, jakie daje AI, nie ograniczają się do automatyzacji” — powiedział, opisując potencjał tej technologii w udostępnianiu inwestorom detalicznym narzędzi tradingowych na poziomie instytucjonalnym.

Wygląda na to, że popyt pochodzi od samych użytkowników. Usi powiedział, że niedawna kampania zachęcająca klientów do dzielenia się opiniami przyniosła ponad 2 500 stron odpowiedzi, a AI okazała się najczęściej poruszanym tematem.

Ważne będzie to, jak daleko giełdy posuną się w oferowaniu takiego wsparcia. Narzędzia, które podsumowują dane, monitorują rynki i wyszukują istotne informacje, mogą wspierać traderów, nie eliminując potrzeby samodzielnego osądu. Alpha Arena pokazała, jak różnie ludzie mogą interpretować ten sam rynek, nawet gdy mają dostęp do podobnych informacji.

Walka o zaufanie

Lepsze narzędzia i tańszy handel mają ograniczoną wartość, jeśli użytkownicy nie czują się komfortowo, przechowując aktywa na giełdzie — zwłaszcza po serii upadków i incydentów związanych z bezpieczeństwem w branży kryptowalut.

Usi powiedział, że dlatego od czasu objęcia stanowiska CEO MEXC w kwietniu 2026 r. jednym z jego priorytetów stała się transparentność. To mianowanie było dla BeInCrypto czymś w rodzaju powrotu do korzeni — wcześniej pełnił tam funkcję dyrektora ds. marketingu, następnie dołączył do Bitget, a ostatecznie do MEXC.

„Nie chcę, żeby użytkownik musiał zakładać, że może nam ufać. Chcę, żeby czuł się komfortowo” — powiedział.

MEXC publikuje comiesięczne raporty Proof of Reserves, audytowane przez firmę zajmującą się bezpieczeństwem blockchaina, Hacken. W opublikowanym w sierpniu raporcie podano, że współczynnik rezerw wynosił 115% dla USDT, 114% dla USDC i ponad 100% dla pozostałych wykazanych głównych aktywów.

Giełda rozwija również swój Fundusz Guardian. W maju MEXC poinformowała, że w ciągu dwóch lat planuje zwiększyć jego wartość ze 100 mln do 500 mln dolarów, a w ramach rezerw nabyła 1000 BTC.

W osobnym komunikacie z sierpnia poinformowała, że jej fundusz ubezpieczeniowy kontraktów futures wynosił około 751 mln USDT.

Traderzy mają różne potrzeby w zależności od sytuacji rynkowej

Wydarzenie na Bali pozwoliło MEXC lepiej poznać traderów z regionu Azji i Pacyfiku. Jak zauważa Usi, kierują się oni innymi motywacjami ekonomicznymi niż te typowe dla zamożniejszych rynków.

Tam, gdzie dochód do dyspozycji jest niższy, tradycyjna inwestycja przynosząca kilka procent rocznie może mieć stosunkowo niewielki wpływ na czyjąś sytuację finansową. Dlatego niektórzy traderzy akceptują znacznie większe ryzyko, szukając zysków na tyle wysokich, by od razu odczuwalnie poprawiły ich sytuację.

W zamożniejszych krajach osoby, które zgromadziły już znaczny majątek, mogą bardziej skupiać się na jego ochronie i uzyskiwaniu stabilniejszych zysków.

„Na rynkach rozwijających się ludzie częściej zawierają znacznie bardziej ryzykowne transakcje z dużo większą dźwignią” — powiedział Usi, przeciwstawiając pomnażanie majątku większemu naciskowi na jego ochronę, który dostrzega w gospodarkach rozwiniętych.

Usi zajmował się wcześniej wdrażaniem rozwiązań dla klientów instytucjonalnych, ale powiedział, że jednym z powodów, dla których dołączył do MEXC, był większy nacisk firmy na użytkowników indywidualnych.

„Najpierw handel detaliczny” — powiedział, zauważając, że udział inwestorów instytucjonalnych staje się istotnym źródłem aktywności na rynku kryptowalut, a giełdy poszerzają ofertę o produkty skierowane do profesjonalnych inwestorów.

Giełda w 2031 roku?

Na początku kariery Usi spodziewał się, że giełdy będą stopniowo upodabniać się do banków. Teraz twierdzi, że stało się odwrotnie — aplikacje bankowe rozszerzyły ofertę o inwestycje, kryptowaluty, surowce, płatności i inne produkty finansowe.

„W ciągu najbliższych pięciu lat … będziemy obserwować powstawanie tych finansowych superaplikacji, superplatform, bram, w których będziemy mogli zaspokoić wszystkie nasze potrzeby finansowe w jednym miejscu” — powiedział.

MEXC już realizuje część tego modelu, oferując handel kryptowalutami, produkty giełdowe, produkty inwestycyjne przynoszące zysk, narzędzia do handlu wspomagane przez AI oraz planowaną kartę płatniczą.

To, czy użytkownicy ostatecznie będą chcieli korzystać ze wszystkich tych usług w jednej firmie, pozostaje kwestią otwartą. Już teraz jednak widać, że giełdy kryptowalut konkurują ze sobą w znacznie szerszym zakresie niż tylko liczba notowanych tokenów.

Alpha Arena pokazała, jak traderzy z różnych krajów wchodzili na ten sam rynek z tym samym celem, ale stosowali odmienne strategie i różnie reagowali na zmieniające się okoliczności.

Obsługujące ich giełdy stają przed podobnym wyzwaniem. Gdy dostęp staje się tani, a opłaty transakcyjne zbliżają się do zera, wyróżniać trzeba się czymś innym.

Źródło: BeInCrypto